México: Fluxos de IDE

O IDE em números

O México é um dos países emergentes mais abertos ao investimento direto estrangeiro, classificando-se como o nono maior recetor de IDE do mundo em 2023: de acordo com o Relatório Mundial de Investimento 2024 da CNUCED, o IDE situou-se em 36 mil milhões de dólares, em linha com os níveis registados no ano anterior. No final do mesmo período, o stock total de IDE recebido ascendia a 778,3 mil milhões de USD. Os fabricantes da indústria automóvel, incluindo a Robert Bosch (Alemanha), a Toyota Motor (Japão) e a Volkswagen (Alemanha), optaram por investir no México devido à sua proximidade com os Estados Unidos e ao acesso ao mercado ao abrigo do Acordo Estados Unidos-México-Canadá (USMCA). Além disso, o México introduziu recentemente incentivos ao nearshoring nos sectores dos semicondutores, da electromobilidade e dos dispositivos médicos. De acordo com a Comissão Nacional de Investimentos Estrangeiros, os investimentos provêm maioritariamente dos Estados Unidos (40,9%), Espanha (9,5%), Canadá (8,9%), Alemanha (5,9%) e Japão (5,7%). O sector da indústria transformadora detém 49,7% do stock de IDE, seguido dos serviços financeiros (13,3%), da exploração mineira (7,9%) e do comércio (5,8% - dados do terceiro trimestre de 2024). Os dados oficiais do governo mostram que, nos primeiros nove meses de 2024, os fluxos de IDE atingiram 35,7 mil milhões de dólares, um aumento de 9% em comparação com o período correspondente do ano anterior, atingindo o nível mais elevado de que há registo.

Enquanto membro do USMCA, da OCDE, do G20 e da Aliança do Pacífico, o México está muito bem integrado na ordem económica mundial, o que o torna um país atrativo para o IDE. Além disso, o México beneficia de uma localização estratégica, de um grande mercado interno, de uma grande variedade de recursos naturais, de uma mão de obra relativamente bem qualificada e de uma economia diversificada. Contudo, nos últimos anos, a competitividade do México foi afetada pelo aumento da criminalidade organizada e pela falta de reformas no sector da energia e na regulamentação fiscal. A corrupção e a ineficácia administrativa também têm sido problemas importantes e o clima empresarial continua a ser afetado por riscos de segurança no país. Os investimentos estrangeiros concentram-se sobretudo nas cidades vizinhas da fronteira com os Estados Unidos (onde estão localizadas muitas fábricas de montagem), bem como na capital. Graças ao seu forte sector turístico, a Península de Yucatán também recebe investimentos estrangeiros substanciais. Os fluxos de IDE para o país registam fortes flutuações em função da entrada e saída de grandes grupos internacionais. O atual quadro mexicano de IDE, regido principalmente pela Ley de Inversion Extranjera e respectivos regulamentos, exige um processo de pré-aprovação para investimentos diretos e indirectos por parte de investidores estrangeiros que obtenham uma participação maioritária em empresas mexicanas envolvidas em “actividades estratégicas” ou que detenham activos avaliados em cerca de 1,1 mil milhões de dólares. Em 7 de dezembro de 2023, os governos dos EUA e do México assinaram um Memorando de Intenções (“MOI”) para colaborar na melhoria do controlo do investimento estrangeiro. Ambas as nações se comprometeram a formar um grupo de trabalho bilateral para partilhar informações e melhores práticas, com o objetivo de ajudar o México a estabelecer um sistema de rastreio semelhante ao CFIUS e a reforçar a segurança colectiva dos Estados Unidos e do México. O país ocupa o 56.º lugar entre as 133 economias no Índice Global de Inovação 2024 e o 68.º lugar entre 184 no mais recente Índice de Liberdade Económica.

Por que escolher investir no México

Pontos fortes

Os pontos fortes do México são:

• Além de ser muito aberto ao investimento estrangeiro direto, o país está muito bem integrado à ordem econômica mundial: é membro do NAFTA, OCDE, G20 e da Aliança do Pacífico.
• Goza de uma localização geográfica estratégica e atua como uma plataforma de trânsito para a América do Norte e América Latina.
• O país possui uma ampla variedade de recursos naturais, o que permite o desenvolvimento de todos os tipos de indústrias a preços muito competitivos.
• O custo do trabalho (uma força de trabalho jovem e abundante) não é muito alto e é relativamente bem qualificado.
• O país é o 8º maior destino turístico do mundo e possui paralelamente uma grande e importante base industrial.
• O país agora desfruta de invejável estabilidade econômica e política em comparação com outros países da região.

Pontos fracos

Os pontos fracos do México são:

• O país depende fortemente de sua parceria com os Estados Unidos e, portanto, é vulnerável a quaisquer alterações no acordo de livre comércio;
• O nível de corrupção é alto e a taxa de criminalidade está aumentando;
• O país enfrenta importantes problemas estruturais (econômicos e sociais);
• Alguns setores são reservados para o estado mexicano ou cidadãos mexicanos;
• Concorrência muito forte em certos setores;
• Uma economia vulnerável a flutuações nos preços do petróleo;
• Infraestrutura (setor de transporte e petróleo em particular) e um sistema educacional geralmente deficiente e ineficaz;
• A violência dos traficantes de drogas é um grande perigo, tanto social quanto economicamente em muitas áreas, especialmente nas áreas de fronteira com os EUA.

As medidas implementadas pelo governo

O governo mexicano criou um ambiente aberto e seguro para investidores estrangeiros. As recentes políticas econômicas devem permitir aos investidores garantir a segurança de suas operações, apesar de um ambiente externo desfavorável em nível global. Em 2007, o ProMexico foi criado, o qual é uma entidade federal encarregada de atrair investimentos estrangeiros diretos no México.

Em julho de 2016, as Zonas Econômicas Especiais (ZEEs) foram criadas para atrair investidores para áreas econômicas pouco desenvolvidas nos estados do sul do país. Empresas que se instalarem nas ZEEs vão receber vários incentivos, como facilidades comerciais, benefícios aduaneiros, prerrogativas de desenvolvimento de infraestrutura e processos regulatórios mais simples.

O México é um líder em IDE atraído para a América Latina. Até hoje, 27 acordos bilaterais de promoção e proteção mútua de investimentos foram negociados. Isso faz do México um lugar seguro para investir e uma base ideal para exportar.

As convenções bilaterais de investimento assinadas pela o México

O México assinou acordos bilaterais de investimento com mais de 30 países.

Os procedimentos relativos ao investimento estrangeiro

Liberdade de estabelecimento

Garantida.

A regulamentação relativa às tomadas de participação

A participação majoritária no capital de uma empresa é autorizada, porém existem algumas limitações. Para mais informações, veja a Lei Mexicana de Investimentos Estrangeiros sobre essas limitações.

As obrigações de declaração

Para saber o total que deve ser declarado, visite Administração Tributária Federal do México.

O órgão no qual declarar o investimento

Administração Tributária Federal do México (em espanhol)

Oportunidades de investimento

As agências de ajuda ao investimento

Banco Nacional do Comércio Exterior

Propostas, projetos e contratos públicos

Compranet, Licitações públicas
Tenders Info, Licitações no México
DgMarket, Licitações em todo o mundo

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